今年以來(lái)再融資市場(chǎng)持續(xù)活躍。3月8日，旭升集團(tuán)(603305)披露公告稱，公司擬發(fā)行可轉(zhuǎn)債募資不超28億元，這也是年內(nèi)可轉(zhuǎn)債市場(chǎng)最高募資額。經(jīng)同花順iFinD統(tǒng)計(jì)，截至3月8日，今年已有26股披露了可轉(zhuǎn)債預(yù)案。相比可轉(zhuǎn)債，定增仍是市場(chǎng)主流再融資方式，年內(nèi)已有82股推出定增預(yù)案。經(jīng)統(tǒng)計(jì)，2023年以來(lái)共有108股要再融資，合計(jì)募資額超1300億元，其中還出現(xiàn)兩例百億級(jí)募資，分別是中國(guó)能建、萬(wàn)科A。

　　年內(nèi)最高可轉(zhuǎn)債募資來(lái)了

　　繼重慶水務(wù)擬發(fā)行不超20億元可轉(zhuǎn)債后，這一數(shù)據(jù)再被刷新，旭升集團(tuán)擬發(fā)行可轉(zhuǎn)債不超28億元。

　　3月8日，旭升集團(tuán)披露可轉(zhuǎn)債預(yù)案顯示，公司擬發(fā)行可轉(zhuǎn)債募資不超28億元，投向新能源汽車動(dòng)力總成項(xiàng)目、輕量化汽車關(guān)鍵零部件項(xiàng)目、汽車輕量化結(jié)構(gòu)件綠色制造項(xiàng)目、補(bǔ)充流動(dòng)資金，分別擬投入募資12.6億元、6.4億元、3.4億元、5.6億元。

　　經(jīng)同花順iFinD統(tǒng)計(jì)，旭升集團(tuán)可轉(zhuǎn)債募資額系年內(nèi)新高，自2023年以來(lái)A股市場(chǎng)共有26股推出可轉(zhuǎn)債預(yù)案，在旭升集團(tuán)之前，重慶水務(wù)擬募資額最高，不超20億元。

　　可轉(zhuǎn)債募資在10億元以上的還有震裕科技、皓元醫(yī)藥、銘利達(dá)3股，分別擬募資不超12億元、11.61億元、10億元。

　　天潤(rùn)乳業(yè)擬募資額則逼近10億元，不超9.9億元，扣除發(fā)行費(fèi)用后，募資擬用于年產(chǎn)20萬(wàn)噸乳制品加工項(xiàng)目、補(bǔ)充流動(dòng)資金。

　　歐陸通、鎮(zhèn)洋發(fā)展、振華股份、合興股份、雙林股份、湘油泵、確成股份等多股擬募資額則在5億-10億元。

　　金現(xiàn)代、集智股份、遠(yuǎn)信工業(yè)等個(gè)股擬募資額則較低，均在3億元以下，其中金現(xiàn)代“墊底”，擬募資額不超2.03億元。金現(xiàn)代表示，扣除發(fā)行費(fèi)用后，募集資金凈額擬投資于基礎(chǔ)開(kāi)發(fā)平臺(tái)及標(biāo)準(zhǔn)化軟件的研發(fā)及產(chǎn)業(yè)化項(xiàng)目。

　　經(jīng)統(tǒng)計(jì)，上述26股合計(jì)擬發(fā)行可轉(zhuǎn)債募資不超183.48億元。

　　已有108股推再融資預(yù)案

　　相比可轉(zhuǎn)債而言，定增市場(chǎng)更為活躍，年內(nèi)已有82股擬通過(guò)定增募資，配股市場(chǎng)則未出現(xiàn)發(fā)行預(yù)案。經(jīng)計(jì)算，自2023年以來(lái)，共有108股推出了再融資預(yù)案。

　　以最新日期來(lái)看，3月8日，有方科技披露定增預(yù)案，稱公司擬向特定對(duì)象發(fā)行A股股票，發(fā)行價(jià)格為15.07元/股，募資總額不超4.14億元，扣除相關(guān)發(fā)行費(fèi)用后的募資凈額擬用于補(bǔ)充流動(dòng)資金或償還貸款。

　　據(jù)了解，有方科技本次發(fā)行對(duì)象為王慷、文森特王，其中王慷系上市公司實(shí)控人，文森特王系王慷控制的公司。

　　受募資消息影響，有方科技3月8日盤中股價(jià)大漲超15%，截至當(dāng)日收盤，公司股價(jià)報(bào)21.07元/股，收漲11.48%，總市值19.32億元。

　　此外，樂(lè)通股份也在3月8日披露稱，公司擬向控股股東子公司優(yōu)悅美晟發(fā)行股票募資不超1.4億元，扣除發(fā)行費(fèi)用后將用于償還債務(wù)及補(bǔ)充流動(dòng)資金。

　　除了有方科技、樂(lè)通股份之外，經(jīng)同花順iFinD統(tǒng)計(jì)，年內(nèi)還有豫園股份、國(guó)光電器、百奧泰等80股推出了定增預(yù)案。

　　縱觀上述個(gè)股的募資用途，多數(shù)個(gè)股均出現(xiàn)“補(bǔ)充流動(dòng)資金”。對(duì)此，獨(dú)立經(jīng)濟(jì)學(xué)家、中企聯(lián)盟主席杜猛對(duì)北京商報(bào)記者表示，募資用于補(bǔ)流可以有效降低公司資產(chǎn)負(fù)債率，有利于改善公司資本結(jié)構(gòu)，增強(qiáng)財(cái)務(wù)穩(wěn)健性、防范財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。

　　配股市場(chǎng)方面，截至目前，尚未出現(xiàn)發(fā)行預(yù)案。中國(guó)國(guó)際科技促進(jìn)會(huì)科技產(chǎn)業(yè)投資分會(huì)副會(huì)長(zhǎng)兼戰(zhàn)略投資智庫(kù)執(zhí)行主任布娜新對(duì)北京商報(bào)記者指出，配股發(fā)行難度大、成功率低，且對(duì)上市公司盈利、融資規(guī)模、資金用途等要求較多，這導(dǎo)致上市公司并不熱衷?！皩?duì)上市公司而言，選擇何種再融資模式除了客觀上受外部因素影響，更多還需依據(jù)自身情況，如公司的財(cái)務(wù)狀況、股權(quán)結(jié)構(gòu)、遠(yuǎn)期戰(zhàn)略規(guī)劃等?！辈寄刃卤硎?。

　　出現(xiàn)兩例百億級(jí)募資

　　在上述再融資預(yù)案中，出現(xiàn)了兩例百億級(jí)募資，分別是中國(guó)能建、萬(wàn)科A。

　　2月15日，據(jù)中國(guó)能建公告，公司擬向不超過(guò)35名符合條件的特定對(duì)象非公開(kāi)發(fā)行不超83.38億股股份，本次非公開(kāi)發(fā)行的募集資金總額(含發(fā)行費(fèi)用)不超過(guò)150億元，投向光伏發(fā)電等多個(gè)新能源項(xiàng)目。

　　此外，2月13日，萬(wàn)科A披露2023年度非公開(kāi)發(fā)行A股股票預(yù)案，擬募資不超150億元，發(fā)行數(shù)量將不超過(guò)11億股，占目前萬(wàn)科總股本的9.46%，募集資金將用于公司旗下11個(gè)房地產(chǎn)開(kāi)發(fā)項(xiàng)目和補(bǔ)充流動(dòng)資金。

　　據(jù)了解，萬(wàn)科A的擬募資額也創(chuàng)下了自2022年房企股權(quán)融資開(kāi)閘后的最大規(guī)模。

　　另外，經(jīng)同花順iFinD統(tǒng)計(jì)，豫園股份、浙商證券、寒銳鈷業(yè)的定增募資額也較高，分別不超80億元、80億元、50億元；募資額在20億-50億元的則有中交地產(chǎn)、利元亨、大參林、中南建設(shè)、怡合達(dá)、潤(rùn)豐股份6股，分別擬募資不超35億元、33.1億元、30.25億元、28億元、26.5億元、25.47億元；募資額在10億-20億元的則有新黃浦、迪馬股份、宏潤(rùn)建設(shè)等17股。

　　相比之下，博濟(jì)醫(yī)藥、國(guó)安達(dá)擬定增募資額極低，均不超1億元，其中國(guó)安達(dá)擬向控股股東、實(shí)際控制人、董事長(zhǎng)兼總經(jīng)理王廷春發(fā)行不超過(guò)1193.18萬(wàn)股，發(fā)行價(jià)格為7.04元/股，募集資金總額不超過(guò)8400萬(wàn)元，扣除發(fā)行費(fèi)用后擬全部用于補(bǔ)充公司流動(dòng)資金。

　　經(jīng)計(jì)算，在擬定增募資的82股中，合計(jì)擬募資額1118.45億元，定增和可轉(zhuǎn)債合計(jì)擬募資額1301.93億元。